Что значит своп на бирже

Своп на бирже: что это такое и как на нём можно заработать

Для заработка на валютных биржах трейдеры выстраивают различные стратегии. Некоторые из этих стратегий оказываются выигрышными, другие себя не оправдывают. В последнее время всё больше говорят о получении прибыли путём начисления свопов. При этом мнения трейдеров по данному вопросу расходятся. Полезно будет выяснить, что представляет собой своп на бирже, помогает ли он заработать, и что для этого требуется.

Своп на валютной бирже

Прежде чем перейти к рассмотрению свопов, необходимо остановиться на таких терминах как «биржа», «трейдер», «брокер». Под биржей понимают юридическое лицо, которое способствует бесперебойной работе организованного рынка биржевых товаров, валют, ценных бумаг и пр. Регулируется со стороны государства.

Среди мировых бирж большее значение имеют следующие:

Среди отечественных бирж акцентируют внимание на таких:

Отдельно необходимо упомянуть Форекс, т. к. когда говорят о свопах, подразумевают процедуру заработка именно на данном глобальном рынке.

На форексе также происходит обмен валюты по свободным ценам (как и на любой валютной бирже), но здесь практически отсутствует государственное регулирование. Однако форекс открывает доступ участникам к большему количеству инструментов. Про российские биржи такого не скажешь.

Таблица: отличие трейдера от брокера

Переходим непосредственно к свопам на бирже. Своп в переводе с английского означает обмен. В широком смысле это понятие подразумевает договорённость между сторонами, благодаря которой они временно обмениваются чем-то ценным. В узком смысле определение свопа может варьироваться.

Для брокеров своп — это комиссия в виде денег за действия по переносу сделки на день позже. Для трейдеров он означает разницу между процентными ставками тех валют, которые он выбрал для своей торговой операции.

Когда начисляется своп и кому интересен

Торговые сделки на валютной бирже сопровождаются заключением договоров, в которых прописываются даты платежей и способы расчёта.

Платежи находятся в прямой зависимости от таких важных показателей:

Курс ценной бумаги — это один из показателей, который влияет на систему расчёта в торговой операции

Ежедневно на валютной бирже по всем открытым позициям делается перерасчёт. Трейдеры, торгующие внутри дня, не испытывают зависимости от свопа в отличие от тех участников, которые переносят сделку на следующие сутки.

Интересоваться величиной свопа нужно тем участникам торгов, кто сохраняет позицию сверх недели. При благоприятных условиях это даёт возможность получить доход.

Стоит иметь в виду, что заработок на свопах практикуется в большей степени на Форекс. Данный рынок является преимущественно спекулятивным, т. е. на нём ведут торги люди, зарабатывающие на спекуляциях и не заинтересованные в поставке валюты на самом деле.

По выходным Форекс не функционирует, этим объясняется начисление тройной ставки в ночь со среды на четверг.

Механизм начисления свопов:

Свопы используются в следующих целях:

Сделки со свопами имеют свои особенности, а именно:

Какие виды свопов предусмотрены

На биржах существуют разного рода свопы.

В зависимости от результата их разделяют на положительный и отрицательный вид:

Таблица: разновидности свопов от характера совершаемых сделок

Можно ли заработать на свопах — инструкция для новичков

При значительной разнице ставок между двумя банками на свопах можно получить доход. Однако размеры свопов, как правило, невысоки. Для того чтобы реально заработать, необходимо правильно выстроить стратегию.

Это подразумевает такие действия:

Рассмотрим каждый шаг подробнее.

Определение валютной пары

Сначала необходимо узнать, какие из существующих валютных пар могут способствовать начислению наиболее крупных свопов. Валютная пара — это соотношение цен валют, составляющих данную пару. Первая валюта в паре именуется базовой (т. е. основной), а вторая — котируемой.

Возможные валютные пары:

Рассмотрим соотношение валют на примере евро/доллара. Цена самой распространённой валютной пары демонстрирует, какое количество долларов США можно купить за одну европейскую валюту. Открывая ордер на покупку, трейдер приобретает евро, расплачивается при этом долларами. При фиксировании дохода осуществляется обратная операция — приобретение долларов.

Значения основных валют постоянно колеблются относительно друг друга, т. к. объёмы торговли между двумя странами меняются достаточно быстро.

Для поиска валютной пары с наиболее крупными свопами нужно постоянно анализировать рынок. Для этого можно воспользоваться сводной таблицей на сайте того брокера, с которым вы работаете (например, таблица свопов у брокера Альпари).

Для поиска наиболее выигрышных валютных пар лучше использовать сводную таблицу свопов

Большое значение имеет тип сделки (ордер), на которую рассчитывает трейдер.

Выделяют несколько типов ордеров, которые используются на Форекс:

Анализ недельных графиков ценовых колебаний

Наиболее понятный способ анализа ценовых изменений — визуальный анализ при помощи графического отображения.

Временные интервалы в графиках при группировке данных:

Нас интересуют недельные графики.

Для анализа тенденций рынка с целью заработка на свопах пользуются недельными графиками

Далее необходимо определить тип тренда и спрогнозировать ситуацию при помощи технических методов анализа.

Таблица: виды трендов

Технический анализ — это вид анализа предыдущих котировок с прогнозированием последующих цен. Выглядит как серия графиков, которые можно увидеть в торговой платформе.

Графики правдиво отражают, как движется рыночная цена в настоящий момент.

При анализе приветствуется применение комплексного подхода, а не только отдельных индикаторов в ущерб другим инструментам биржи. Преимущество технического анализа относительно других инструментов прослеживается в том, что он даёт возможность увидеть максимально точную точку для открытия торговой позиции в нужном направлении (если она имеется).

Анализ фундаментальных данных

На третьем этапе необходимо понять, куда ориентируется рынок. Для этого анализируют фундаментальные показатели.

Фундаментальный анализ, конечно, отличается от технического. В его основе заложено положение о том, что цены валют являются отражением спроса и предложения.

При фундаментальном анализе требуется изучить:

Идеальной можно считать ситуацию, когда технический и фундаментальный анализы подтверждают друг друга.

Определение важных ценовых значений

Тренд испытывает зависимость от направления цены. Корректно определив рыночную тенденцию, можно начинать сделки, которые однозначно приведут к получению дохода.

Действия трейдера будут следующими:

Если график демонстрирует серию максимумов цены за актив на одном уровне, не стоит открывать сделку

В каждой ценовой тенденции можно выделить несколько фаз:

Развитие тренда обуславливается четырьмя фазами

Далее следует рассмотреть, что такое разворот рынка. Именно понимание этого момента даёт трейдеру возможность принять правильное решение и, как следствие, получить доход от сделки.

Разворот рынка есть не что иное, как нарушение тренда. Такая тенденция наблюдается при пробитии прошлого относительного максимума/минимума. Таким образом, движение цен не завершается до перекрытия предыдущей волны его движения.

Зависимость рынка от нарушения тренда:

Не следует путать явный разворот рынка с коррекцией. Трейдер должен различать эти явления. Это позволит ему минимизировать количество убыточных сделок, т. е. повысит шансы на прибыльную торговлю.

Анализ графиков позволяет трейдеру закрыть сделку раньше,чем начнётся явный разворот рынка в другую сторону

Составление примерного прогноза

О вероятном развороте цены свидетельствует следующее:

В процессе прогнозирования большое значение имеет волатильность рынка. Волатильность — это разброс изменения цены от наиболее высоких значений до самых низких. Чем выше волатильность, тем выше разброс в течение определённого торгового отрезка. Предполагается, что это влечёт повышенные риски для участников сделок, однако при этом даёт расширенные возможности для получения дохода.

Волатильность измеряется в течение:

Волатильность на недельном графике зависит от следующих факторов:

Волатильность может измеряться двумя способами:

Открытие и заработок на свопах

После анализа рынка тенденций можно переходить к открытию ордера и непосредственному заработку на свопах:

Некоторые трейдеры для повышения шансов на успех действуют несколько иначе. Они пробуют заработать на так называемом арбитраже.

Суть работы с арбитражем:

Стоит ли доверять свопам — мнения экспертов

Сначала система свопов вызывала подозрения участников торгов, но со временем данная процедура стала привлекать всё больше и больше сторонников. Отношение к заработку на свопах до сих пор неоднозначное, тем более что далеко не все биржи приветствуют такой род деятельности. Однако получать доход на свопах можно, и чем прибыльней будет сама сделка, тем большее количество свопов по ней начисляется.

Тем не менее эксперты считают, что не так просто заработать на свопах с ходу. Это объясняется тем, что расчёты стоимости инструмента производятся по множеству сложных формул.

Трейдеры с большим опытом советуют новичкам пройти обучение, прежде чем приступить к работе со свопами.

Нужно быть более дисциплинированным и работать по системе. И, конечно, же понимать рынок. Но это всё приходит с опытом. Первые 1–2 года вы будете просто бороться со своими эмоциями. Я считаю, это самая важная составляющая успеха. Чтобы стабильно создавать прибыль — нужно работать холодной головой, ни о чём не думать и работать по плану.

Трейдер Евгений Глобин

https://milliony.ru

Отзывы рядовых трейдеров также имеют значение для тех, кто только начинает бизнес на свопах.

Особо на свопах не заработаешь, но это хороший вариант открывать позиции с самыми большими позитивными свопами в долгосрочную перспективу, если анализ рынка ведёт нас именно в ту сторону.

Pazuzu

http://traders-union.ru

Ну не совсем, конечно, не заработаешь. Например, AUD/USD 7.2 доллара на 920 залоговых, или 10 тыс. страхового депозита, даже если считать от 1000, то выходит что 7.2 * 365 / 10000 = 26.28%. Это больше, чем сумма с банковского депозита, ну и 10 тыс. страховка.

sergeyyy

https://forexdengi.com

Если вам удастся найти надёжного брокера с финансовым инструментом, на котором положительный своп больше чем отрицательный, то вы можете открыть разнонаправленные сделки и просто долго жать. Каждые сутки вам будет начисляться своп по двум позициям, и положительный будет перевешивать. В итоге вы получите гарантированный пассивный доход.

serler

https://forexsystemsru.com

Из всего вышесказанного можно сделать вывод, что просто зарабатывать на СВОП очень рискованно, т. к. в большинстве случаев спред превышает своп в несколько раз.

betman

https://traders-union.ru

Альтернативой системы своп может стать открытие так называемого исламского счёта. Многие брокеры предоставляют своим клиентам такую возможность. Изначально это было доступно для тех трейдеров, которые исповедовали исламскую религию. Положительные отзывы о процедуре побудили посредников открыть доступ к ней всем желающим.

Своп — это разница в курсах валют, при грамотном подходе позволяющая трейдерам получить доход на сделках купли/продажи. Свопы бывают нескольких видов, и особенности каждого из них необходимо учитывать ещё на этапе планирования сделки. Эксперты считают, что на свопах вполне можно заработать. Однако для этого нужно внимательно изучать рынок тенденций и использовать в совокупности весь инструментарий биржи.

Предприниматель, маркетолог, автор и владелец сайта «ХитёрБобёр.ru» (до 2019 г.)

Закончил социально-психологический и лингвистический факультет Северо-Кавказского социального института в Ставрополе. Создал и с нуля развил портал о бизнесе и личной эффективности «ХитёрБобёр.ru».

Бизнес-консультант, который профессионально занимается продвижением сайтов и контент-маркетингом. Проводит семинары от Министерства экономического развития Северного Кавказа на темы интернет-рекламы.

Лауреат конкурса «Молодой предприниматель России-2016» (номинация «Открытие года»), молодежного форума Северного Кавказа «Машук-2011”.

Источник

Своп на бирже — что это такое простыми словами?

Обычно с термином своп (swap) трейдер впервые сталкивается, когда открывает сделку с переносом на следующие сутки. В таком случае списывается небольшой дополнительный процент, в терминале MetaTrader расположенный в специальной графе рядом с прибылью. Как правило, подобное списание несущественно для нескольких дней, но если держать позицию месяц или год, то своп будет серьёзно «бить» по прибыли. Интересно то, что есть пары, где такой перенос начисляется не в минус, а в плюс трейдеру. Обо всех важных нюансах, связанных со свопами, я расскажу в данной статье.

Что такое своп на бирже простым языком?

Большинство источников при объяснении терминологии всё слишком усложняют, попробую сразу дать максимально простые определения.

Важно: необходимо отличать своп для форекс-трейдера и любые своп-сделки на иных рынках. С первым большинство сталкивается на практике, а со вторым практически никогда. Явления хоть и имеют одинаковую природу, но гораздо легче рассмотреть их по отдельности.

Что такое своп на бирже форекс простыми словами?

Своп на бирже форекс (в оригинале swap — обмен) — это перенос сделки на следующие сутки. В терминале MetaTrader 4 это обычно выглядит так:

Причина, по которой есть своп — разница, при чём иногда существенная, в процентных ставках между странами. Например, если вы покупаете пару GBPUSD, то продаёте доллар США, а взамен получаете британский фунт. Поскольку торговля ведётся с плечом, то в одной валюте берётся кредит, а в другой открывается депозит. У представленных стран на момент написания абсолютно разные ставки ЦБ:

— США — 2%;
— Великобритания — 0,75%.

Для справки: мы разобрались, что на простых словах значит своп, но в более широком и сложном смысле — это комбинация двух соглашений с процентами, которая позволяет заменить одни платежи другими. Своп может быть не только связан с валютой, но и с другими видами активов, о чём подробнее я расскажу в заключительном разделе статьи.

Время расчёта и списания свопа на бирже — это начало следующего торгового дня (00:00 по терминальному времени), и неважно, трейдер открыл сделку в последнюю минуту или в самом начале предыдущего дня.

Почему своп на форекс фиксируют ежедневно, а не раз в неделю? Ответ кроется в самом механизме сделок на валютном рынке — спот (в оригинале «spot» — на месте). По условиям спот расчёт производится немедленно, а поставка валюты (товара) не позднее второго банковского дня. Чтобы избежать поставки, контрагенты перезаключают сделку, постоянно перенося день расчётов за счёт своп.

Ещё один интересный и важный факт — в среду ночью на четверг списывается своп в 3-хкратном размере, потому что поставка валюты переносится с пятницы на понедельник, т.е. сразу через три дня (по теме: расписание торговых сессий).

От чего зависит размер свопа на бирже форекс?

Единая формула для расчёта свопа по валюте представлена ниже.

Расчёт для примера в предыдущем разделе:

— Покупаем 1 лот (т.е. 100 000 единиц) GBPUSD, цена пары при переносе — 1,28000, комиссия брокера — 0,25%.

— SWAP = (100000 * (1,25 + 0,25) / 100) * 1,28 / 365 = 5,26 USD.

В результате, при переносе позиции спишут своп 5,26 USD.

Важно: у большинства форекс-брокеров даже для валютных пар установлены индивидуальные условия свопов с учётом комиссий, все они перечисляются в спецификации инструментов на официальном сайте, поэтому на практике ориентироваться стоит именно на эти документы. Формула представлена больше в ознакомительных целях. К чему на самом деле приводят ‘маленькие’ комиссии разбирали здесь

Дополнительно swap можно проверить сразу в терминале MetaTrader в разделе «Спецификация». Достаточно нажать по интересующему инструменту правой клавишей мыши и выбрать нужный пункт.

Далее, ищем поля со свопами.

Формула для расчёта по CFD также зависит от спецификации контракта из условий договора. Пример для CFD на индексы.

Расчёты по CFD на STOXX50 (процент годовых или ставка по свопу у брокера на покупку = 3):

— Покупаем 1 лот STOXX50 (10 контрактов) по 3427;

— SWAP = 3 / 100 / 360 * 3427 * 1 * 10 = 2,7 USD.

В итоге, при переносе платим своп 2,7 USD.

Пример для CFD по фьючерсам.

Расчёты по сделке BRN (нефть):

— Покупаем 1 лот BRN (100 баррелей) по 75, у брокера swap равен 3, что в пунктах = 3 * 0,01 = 0,03;

— SWAP = 0,03 * 1 * 100 = 3 USD.

Как видите, есть существенная разница при подсчётах свопа на разных типах инструментов. Брать актуальные ставки для расчётов не имеет большого смысла, более верным будет посмотреть спецификацию инструментов на сайте брокера и вставить готовую цифру в формулу.

Carry трейдинг: положительный, отрицательный своп

Изучив предыдущие формулы, можно заметить, что величина свопа на бирже может быть, как отрицательной, так и положительной. На практике это значит, что перенос может быть «на руку» трейдеру, если он позволяет больше зарабатывать.

Суть кэрри трейдинга — длительное удержание позиций по валютным парам с положительным свопом. Такой метод позволяет одновременно зарабатывать на росте или падении цен, а также на разнице процентных ставок. Тем не менее, это вовсе не означает, что можно покупать всё что вздумается с положительным swap и забыть об анализе рынка. Вот несколько актуальных примеров пар с положительным свопом на момент написания статьи из спецификации Альпари:

— USDZAR Short — 9,328 п.;

— USDMXN Short — 10,534 п.

Единственная проблема, что у данных инструментов довольно большие спреды, которые снизят потенциальную прибыль. Есть и менее прибыльные варианты, но с низким спредом:

— USDJPY Long — 0,512 п.;

— USDCHF Long — 0,599 п.

С другой стороны, по всем указанным инструментам очень сложно ожидать тренд в сторону положительного свопа.

Чтобы пережить такие колебания, нужно либо удачно «читать» рынок и входить с коррекций, либо сидеть с очень маленькой позицией. Первое и без swap даст солидную прибыль, а второе — попросту даст совсем мало, что проще было бы вложить средства на банковский депозит. В качестве примера рассчитаем стоимость пункта, потенциальную прибыль и риски по продаже 1 лота USDZAR:

— Примерная стоимость пункта = 1 пункт * Размер лота / Рыночную цену = 0,00001 * 100 000 / 14,2 = 0,07 USD.

— Swap в пунктах из терминала составляет 93,29, т.е. 93,29 * 0,07 = 6,5 USD в день. За год это даст 365*6,5 = 2372,5 USD.

— Средний спред у Альпари по USDZAR 127,2 пункта. Таким образом, сразу мы потеряем 127,2 * 0,07 = 8,9 USD.

— За одну полугодовую волну USDZAR в среднем проходит по 200000 пунктов (как считали для 5-значных котировок), 0,07 * 200000 = 14000 USD потенциальной прибыли или убытка. И из этой волны 2372,5/2 = 1186,2 USD даст положительный своп — это около 8% от прибыли.

Лично мое отношение к кэрри трейдингу чисто скептическое. Да, это приятный бонус к сделке, которая длится, например, полгода, но основной профит ждать всё равно необходимо от спекуляций на ценах, потому что если просесть на 14000 USD, то своп будет лишь слабым утешением.

Таблица свопов на бирже форекс

Как уже упоминалось, все актуальные значения свопов можно посмотреть у обслуживающего вас форекс брокера на официальном сайте. В текущем разделе я приведу таблицу лишь с несколькими примерами по самым популярным долларовым парам. За основу взяты классические счета (classic, standard и т.д.), а значения свопа представлены в пунктах с официальных сайтов.

Важно: значения свопов обновляются ежедневно, поэтому цифры могут отличаться уже на момент публикации статьи. Кроме того, значения в пунктах различаются в зависимости от числа принятых знаков после запятой (лучше всего сверять по терминалу).

Данная таблица символизирует то, насколько сильно могут отличаться свопы на бирже у разных брокеров, и процентные ставки в странах тут играют последнюю роль. Если вам важен этот показатель, то стоит задуматься и уточнить все условия у разных форекс-компаний.

Своп рубль доллар (USDRUB)

Отдельно рассмотрим российскую валюту. В теории положительный биржевой своп по USDRUB должен быть довольно большим:

Посчитаем как это выйдет у различных брокеров при продаже 1 лота USDRUB:

Alpari (swap из терминала 1,19 п.). Цена за пункт = 0,001 * 100 000 / 67 = 1,49 USD. Своп = 1,49 * 1,19 = 1,77 USD.

Forex4you (swap из терминала 292,6 п.). Цена за пункт = 0,00001 * 100 000 / 67 = 0,01 USD. Своп = 0,01 * 292,6 = 2,62 USD.

Тем не менее, по вышеуказанной таблице видно, что не все брокеры предоставляют подобные условия. В том же Альпари своп по USDRUB несильно отличается от свопа по EURUSD. Если взять в качестве примера ZAR, то в Южной Африке ставка — 6,5%, а своп гораздо больше, чем по рублю. Всё так или иначе связано с комиссиями брокеров и их интересами, поэтому своп-стратегии по USDRUB в большинстве случаев не уместны.

Иные виды свопов на бирже

Трейдеры на фондовом рынке далеко не часто сталкиваются с понятием свопа, ведь у акций или фьючерсов нет процентных ставок, а активы реально поставляются в собственность. Действительно, на бирже свопы не встретить, их относят к внебиржевому рынку, и здесь они являются самостоятельным инструментом. На Московской бирже свопы есть только на валютной секции (подробнее в разделе «Важные нюансы»).

В теории есть множество различных вариаций свопов. Выделю только основные виды:

1. кредитные дефолтные;

Расскажу кратко о каждом виде.

Кредитные дефолтные свопы (оригинал «credit default swap» или «CDS») — это производный инструмент, предоставляющий страховку от дефолта. Иным словами, покупатель CDS платит премию продавцу в обмен на то, что если произойдёт дефолт, то ему выплатят всю сумму долга.

Процентные свопы — это соглашения, в рамках которых производится обмен сериями процентных платежей между сторонами до истечения указанного срока. Фактически в рамках процентного свопа стороны обмениваются базами процентных платежей по долговым обязательствам, либо инвестициям, при этом не оказывая влияния на сумму займа или вложений.

— Василий платит кредит (1 000 000 рублей) по фиксированной ставке 10%;

— Дмитрий платит кредит на аналогичную сумму по плавающей ставке от 8 до 12%;

— Они решили поменяться условиями, и такая сделка будет процентным свопом.

На практике физические лица не имеют кредитов с подобной плавающей ставкой, но крупные организации вполне могут. Именно они и заинтересованы в сделках-swap.

Валютный своп является аналогом процентного свопа, единственная его особенность — он производится в разных валютах. Процентный своп может производиться только в одной валюте. По аналогии существуют товарные свопы, связанные с поставкой сырья, а также фондовые свопы, связанные с фондовыми индексами.

Ещё один интересный инструмент из этой серии свопцион — опцион, дающий право на заключение сделки «своп» в будущем.

Важные нюансы по работе со свопами на бирже

Единственное место, где трейдер сталкивается со свопами — это валютный рынок Московской или иной биржи. В отличие от forex, на российском рынке трейдер реально может получить средства в заказанной валюте на второй банковский день, т.е. будет выполнена поставка, а не своп (другие отличия фондового рынка от форекс смотрите здесь).

Здесь для этого есть «загадочные» префиксы:

— TOM (USDRUB_TOM) — поставка производится на следующий банковский день.

— TOD (USDRUB_TOD) — поставка производится сегодня.

— TODTOM (USDRUB_TODTOM) — своп, чтобы продлить сделку без реальной поставки, т.е. конвертировать TOD в TOM.

Если вы купили, к примеру, USDRUB_TOM, то на следующий день она станет USDRUB_TOD, а по истечению торгового дня вы получите уже доллары США. Чтобы этого не происходило, нужно каждый день вручную покупать своп USDRUB_TODTOM.

В итоге, вне форекса свопы больше похожи на страховку, либо обмен процентными платежами. Биржевой трейдер обычно не сталкивается с данными инструментами, поскольку они продаются между компаниями и крупными банками. Исключение — валютная секция MOEX.

Автор: Алексей Шляпников

Критика, благодарность и вопросы в комментариях приветствуются!:))

Источник