Что значит плита в трейдинге

Что значит плита в трейдинге

Таблица, в которой в реальном времени отображаются заявки на продажу (красная зона, сверху таблицы) и покупку (зеленая зона, внизу таблицы) активов.

От количества заявок зависит полный стакан или пустой. Много заявок — полный. Это означает, что инвесторам нравится ценная бумага. Если наоборот и заявок мало, то стакан пуст. А еще в стакане может быть буря. Это когда цена сильно меняется в течение дня.

Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ПАО Московская Биржа.

Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.

Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.

ООО «Компания БКС», лицензия №154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия. 129110, Москва, Проспект Мира, 69, стр. 1, 3 подъезд.

Источник

Галя, папира, байзедип и другие важные термины биржевого сленга

После этого текста ваши проблемы исчезнут: сможете «ворваться в комменты» где угодно — и в любой дискуссии сойдете за своего. Ловите трейдерско-русский словарь от «РБК Инвестиций».

Дисклеймер: мы не стремились собрать абсолютно все термины — например, отказались от жаргона профессиональных трейдеров, устаревшего сленга нулевых годов, а также широко известных понятий вроде «быков» и «медведей». Здесь — только самый ходовой современный новояз.

Байда — бумаги китайской компании Baidu, а вовсе не обозначение мусорных акций, как может показаться на первый взгляд.

Байзедип (англ. buy the dip — «выкупай провалы») — покупка акций на просадке (то есть когда они сильно подешевели). Может плохо кончиться (см. Падающий нож).

Бензопила (пила) — крайне сильные колебания цен внутри дня. При волатильности график акций может напоминать зубья пилы (если напрячь воображение) — оттуда и пошло.

Бетонная плита, или просто плита — очень большая заявка в биржевом стакане, способная повлиять на движение котировок.

Боковик (флэт) — движение котировок в узком диапазоне в течение определенного периода без существенного повышения или понижения цены.

Галя — ласковое название акций космической фирмы Virgin Galactic Ричарда Брэнсона. Одна из самых популярных бумаг США на российском рынке.

Дивы — дивиденды: выплаты, которые распределяются среди акционеров в соответствии с дивидендной политикой компании.

Дивгэп — резкое падение стоимости бумаг после закрытия реестра акционеров для выплаты дивидендов. Весьма неприятное событие для новичков.

Джоны (амеры) — американские трейдеры с Нью-Йоркской биржи, начинающие торговать в 16:30 мск (или в 17:30 мск при переходе на зимнее время). Не слишком любимы, потому что иногда обваливают акции, весьма перспективно выглядящие на торгах СПб биржи и премаркете.

Дядя Коля (Николай, Колян) — маржин-колл. Когда он «приходит» или «звонит», дело плохо — значит, у инвестора столь большой убыток, что брокер уведомляет его о необходимости пополнить счет для дальнейшего удержания позиции. Избежать встречи с Дядей Колей можно, если не открывать «шорты» и не торговать с плечом.

Забор — см. Сидеть на заборе

Зина — популярная фармацевтическая компания Zynerba. Пример крайне волатильной бумаги: в феврале 2021-го ее котировки выросли вдвое за несколько дней, а потом резко откатились вниз.

Зомби — предбанкротная компания. Ее акции, тем не менее, есть на бирже — и часто пользуются спросом ввиду дикой волатильности. Хрестоматийные примеры — Chesapeake Energy или Mallinckrodt.

Затариваться — агрессивно покупать активы в большом количестве в ожидании восходящего тренда.

Казино — обычно означает волатильную и малопредсказуемую бумагу второго-третьего эшелона. Такие акции еще называют «бешеными». Также в некоторых телеграм-каналах «казино» называют российский фондовый рынок в целом.

Котлета — все деньги на брокерском счете. Закупиться на всю котлету — вложиться во что-то одно на все деньги, игнорируя здравый смысл. Обычно не лучшая идея.

Кукловод (кукл) — маркетмейкер, профессиональный участник рынка, который формирует его и поддерживает его ликвидность. Нередко провозглашается главным злом, не дающим расти той или иной акции.

Лесенка — стратегия покупки активов, при которой бумаги приобретаются в портфель понемногу, следуя за восходящим трендом.

Лонгуст — инвестор, покупающий акции в «лонг» — то есть на долгосрочную перспективу в расчете на рост котировок. Заклятый враг шортиста.

Лудоманить — покупать акции на удачу без какого-либо анализа. Типичный пример — покупка бумаг под отчет.

Лось — самое нелюбимое у инвесторов животное, которое однажды встречает каждый. Означает убыток по акции. Соответственно, резать лося = фиксировать убыток.

Мамба — Московская биржа. Произошло от ее предыдущего названия ММВБ. Последнее время употребляется все реже.

Мася — максимально любовное названий акций знаменитого американского ретейлера Macy’s.

Муму — акции китайского мессенджера для смартфонов Momo.

Наждак — биржа NASDAQ.

Отскок — падение после роста или рост после падения цен. Отдельно стоит выделить «отскок дохлого кота» — небольшой рост после мощного падения, после чего бумага снова дешевеет еще сильнее.

Падающий нож — обозначает быстрое падение стоимости ценной бумаги. Попытка его «поймать» (купить в расчете на то, что ниже цена уже не опустится) может привести к приличным убыткам.

Паникбай (от англ. Panic buy) — импульсивные покупки, обычно происходят во время резкого роста котировок.

Папира (англ. Paper) — то же самое, что и акция.

Пациент — «скучная» бумага, долгое время торгующаяся в боковике.

Пробой — движение цены выше определенного уровня.

Пролив — обвал котировок из-за массовой распродажи бумаг.

Ракета — резкий рост цены за короткий промежуток времени или просто акция, от которой ждут сильного роста. О том, сбывается ли такой прогноз, многие часто умалчивают. Вовремя сесть в ракету (купить акции перед взрывным ростом) — мечта каждого инвестора.

Свин (свинья, свинота) — акции американской нефтегазовой компании Southwestern Energy. Получили такое прозвище из-за фонетического сходства с ее тикером SWN.

Сидеть на заборе — ситуация, при которой трейдер закрыл все позиции, сидит в кеше и наблюдает за происходящим на рынке со стороны.

Сиплый — S&P 500, главный фондовый индекс США.

Скальпить — быстро покупать и продавать акции внутри дня, пытаясь заработать на небольших колебаниях цен. Скальперов также называют «зайцами».

Слив — избавление от активов. Обычно сливают акции, но самым талантливым удается слить депозит.

Тата — на русскоязычных ресурсах обычно означает акции «Татнефти». Но иногда — Tata Motors, что еще более логично.

Туземун (от англ. to the Moon — «на Луну») — подразумевает мощнейший рост какого-либо актива, «прямо до Луны». Не факт, правда, что потом с грохотом не спустится обратно на землю.

Усредниться — докупить в портфель упавшие в цене акции. Используется для снижения средней стоимости бумаги в портфеле.

Федя — американская транспортная компания FedEx. Никаких исторических связей — используется просто по созвучию.

Хай — максимум цены. Истхай — исторический максимум. Купить на хаях — приобрести бумаги на пике (и, скорее всего, словить из-за этого убытки).

Хомяк (лемминг) — новичок в инвестициях, бросающийся покупать акции по рекомендациям многочисленных «гуру», вслед за толпой, паникуя или просто на эмоциях. Часто вообще не понимает, что делает.

Шорт — короткая позиция. Тот, кто ее открыл, — шортист. Надеть шорты = открыть короткую позицию. Шортокрыл, или шорт-сквиз — ситуация, при которой резкий взлет акций заставляет шортселлеров закрывать короткие позиции и выкупать бумаги, чтобы вернуть их брокеру. Это провоцирует еще больший рост котировок. А порванные шорты — неудачная короткая позиция: вместо ожидаемого падения бумага выросла в цене и принесла незадачливому шортселлеру убытки.

Яша — так в трейдерском новоязе называют флагман русского IT «Яндекс».

Разберем на примерах. Допустим, вы решили поговорить с завсегдатаем «Пульса» о перспективах акций Virgin Galactic.

НЕПРАВИЛЬНО: «Полагаю, что Virgin Galactic — очень перспективная компания. Да, ее акции волатильны, однако я считаю, что в будущем они обязательно сильно вырастут».

ПРАВИЛЬНО: «Имхо, Галя — ракета. Папира казино, но скоро точно полетит туземун».

Или же зашли в трейдерский чат в телеграме, где хотите обратить внимание участников на сильный рост бумаг Southwestern Energy в отсутствие очевидного повода.

НЕПРАВИЛЬНО: «Забавно, спекулянты разгоняют котировки Southwestern Energy. Ведь эта компания в предбанкротном состоянии, а гонящиеся за сверхдоходностью новички понесут большие убытки.

ПРАВИЛЬНО: «Лол, Свина пампят! Это ж зомби-компания, лемминги замучаются потом лосей резать».

Используйте словарь с умом, тщательно подбирайте выражения и получайте удовольствие от горячих обсуждений фондового рынка с другими инвесторами где угодно.

Применить полученные знания вы можете в нашем канале в «Тинькофф Пульс», инстаграме или телеграм-канале «Сам ты инвестор» — у нас везде открыты комментарии. Enjoy!

Источник

Основные виды манипуляций в стакане котировок

Биржевой рынок — весьма специфичная вещь. Это торговля, причём торговля втёмную, когда вы не видите своего контрагента, с которым совершаете сделку. Сделки в стакане котировок происходят по принципу двойного аукциона — покупатели и продавцы выставляют свои заявки. При этом игроки, делая предложения покупки или продажи, преследуют свои цели. И эти цели могут быть весьма корыстными. В данной статье мы рассмотрим те манипуляции, которые встречаются в трейдинге при совершении биржевых сделок.

Манипуляции в трейдинге можно условно разделить на манипуляции с целью покупки (продажи) позиции и манипуляции с целью получения прибыли.

Манипуляции актуальны для крупного игрока, который должен взять крупный объём актива или, наоборот, продать его. Если такой игрок выйдет в рынок с такой заявкой, он может сильно двинуть котировку актива в сторону своей операции: если речь идёт о покупке, то происходит сильное локальное по времени движение котировок вверх. И наоборот, заявка с большим объёмом на продажу вызывает краткосрочное сильное падение рынка. Такое поведение со стороны крупного игрока нерационально. Рынок приходит к выводу, что кто-то в силу определённых причин продаёт или покупает актив. Если про такого игрока ничего не известно, то участники рынка присоединятся к такому движению и ещё больше разгонят цену. Большая заявка буквально сметает стакан котировок: цена в рынке может сильно провалиться или сильно уйти вверх.

Такие ситуации были характерны в 2008-2009 годах, когда российский рынок сильно просел в цене из-за мирового кризиса. С целью удержания рынка от падений ВЭБ выходил на рынок с покупками акций. Как правило, это были акции «Сбербанка России». Участники рынка знали о таких выходах, чётко определяли моменты покупок ВЭБа и играли против него, продавая акции. После сильного движения вверх акции возвращались к прежним значениям.

Ещё одним примером выхода на рынок были интервенции Центрального банка РФ с целью продажи/покупки валюты, которые проходили до 2015 года.

Такая вот простая и совсем незамысловатая манипуляция позволяет купить актив по низкой цене, но при этом большое количество мелких трейдеров терпят убытки — для восстановления позиции необходимо купить актив по более высокой цене, чем была цена продажи по стоп-лоссу.

Кроме того, крупный игрок может создать иллюзию того, что в рынке есть крупные покупки актива перед началом движения вниз. Он выставляет большую заявку в стакан котировок по цене ниже текущей. Другие трейдеры, видя данную заявку, делают вывод о том, что кто-то хочет купить актив по данной цене, и данная заявка будет сдерживать цену от провала. Однако игрок, который организовал данную игру, перед началом продаж просто снимает данную заявку. И всё — рынок начинает валиться.

Точно так же действуют и спекулянты, которые двигают рынок с целью получения прибыли на краткосрочных колебаниях. Но их проблема заключается в том, что они располагают не очень большими средствами и конкурируют с маркетмейкерами, специалистами и участниками торгов, которые поддерживают двухстороннюю котировку в стакане.

Кроме того, совершение данных манипуляций требует специализированного программного обеспечения — на рынке всё происходит быстро, и человек просто не успевает реагировать на данные движения.

Необходимо работать на высоколиквидном рынке. Разогнать и манипулировать котировками высоколиквидного инструмента крайне сложно.

Одной из причин манипулирования может быть время совершения сделок — не всё время на рынке есть участники. Скажем, рынки могут торговаться в разное время. Нефть и золото, которые торгуются на рынке FORTS, имеют торговый календарь применительно к России, который не всегда совпадает с торговым календарем рынка США. Когда FORTS торгуется, а рынок США закрыт, как раз и возникают возможности для манипуляций на срочном рынке Московской биржи. В такие дни лучше воздержаться от активных действий и не выставлять стоп-заявки для открытых позиций в активах, которые торгуются на западных площадках (нефть, золото, валютные пары).

Манипуляции на бирже — это часть работы трейдера. Нужно внимательно выбирать инструменты для торговли и тактику работы на рынке, а также следить за движениями на рынке, понимая причины такого движения. Для этой цели необходимо оперативно мониторить новости — непонятное движение может быть связано с выходом неожиданной новости, которая и привела к резкому изменению котировок в моменте.

Понравилась статья? А у нас таких много! Подписывайтесь на еженедельную рассылку — и подборки самых актуальных, полезных и интересных материалов будут еженедельно приходить прямо на вашу электронную почту!

Источник

Глубина рынка

Depth of Market (Биржевой стакан) — это список с цифровыми индикаторами текущих ордеров на покупку или продажу определенного криптовалютного актива по ценам, установленным участниками. Этот индикатор отражает настроения участников торгов и является одним из наиболее важных инструментов трейдера.

Глубина рынка — это таблица, которая отражает информацию об ордерах, представленных продавцами и покупателями на текущий момент.

Если вы проанализируете криптовалюту и глубину рынка, то можно сделать краткосрочный прогноз рыночной ситуации. Котировки биржевого стакана вместе с таблицей прошлых транзакций используется для мониторинга действий других трейдеров на рынке, выявления основных участников рынка, определения размера спреда и принятия решений о продаже или покупке.

Основное различие между графиком глубины рынка и графиком цен заключается в том, что он не обеспечивает визуального отображения рыночных данных. Он отображает только входящие заявки, которые близки к рынку, и выполнение которых каким-то образом повлияет на дальнейшее ценообразование. Если вы поймете, как читать графики глубины рынка, вы начнете понимать рынок изнутри.

Изображение биржевого стакана

Как уже упоминалось, Order Book — это список лимитных ордеров на рынке на данный момент. Как правило, ордера на продажу располагаются сверху и выделяются красным цветом — их также называют «аски» (от англ. Ask). Ордера на покупку выделены зеленым цветом, расположены ниже и называются «биды». Оба они также называются «предложениями».

Цифра на цене указывает количество лотов (или контрактов на рынке криптовалют), которые можно купить / продать по этой цене. Если вы хотите купить, например, 100 лотов, то вы можете купить 15 лотов по цене 74,84 и все остальное за 74,85. Если вы продаете, то всю сумму можно продать по 74,8. Если эти цены вас не устраивают, вы размещаете лимитный ордер по интересующей вас цене, он появляется на графике, и вы ждете, пока найдется участник, который его исполнит.

Вот реальный пример биржевого стакана на покупку и продажу Биткоина на бирже Биттрекс:

Зеленая стена — покупатели, красная — продавцы. Высота графика основана на количестве ордеров на продажу или покупку по соответствующим ценам. В середине графика есть точка, в которой обе стены постепенно стекаются и образуют реальную цену за определенный период времени.

Важно понимать, что ни один из стаканов криптовалютных бирж не может отображать все активные ордера. Поэтому в видимой части размещаются только те ордера, которые расположены близко к текущей цене. Тем не менее, игра крупных участников рынка обычно всегда заметна под пристальным наблюдением.

Вид биржевого стакана на бирже Bitfinex:

Какие виды ордеров могут отображаться?

Существует несколько типов ордеров на бирже криптовалют. Рассмотрим три наиболее распространенных типа ордеров:

Ордера, отражающие глубину рынка, также делятся на маленькие, средние и крупные. Такое деление является условным и относится к среднедневному объему торгов по инструменту на конкретном сайте криптовалютной биржи:

Обычно биржевой стакан криптовалют заполняется трейдерами, однако трейдер трейдеру рознь, поэтому для более эффективного анализа глубины рынка необходимо понимать, какие типы игроков участвуют в ее формировании.

Как правило, это инвесторы, на балансе которых находятся достаточно большие суммы актива. Крупные игроки могут вызвать серьезные изменения в цене актива. Их идентификация, а также выяснение их целей, является основной задачей анализа биржевого стакана приктовалют. Это не очень легко сделать, потому что крупные инвесторы разбивают большие объемы на несколько более мелких ордеров, что можно увидеть при анализе ленты транзакций.

Средние трейдеры и инвесторы

Это самая большая аудитория криптовалютных бирж. Они торгуют в соответствии со своими собственными стратегиями. Эта категория наиболее подвержена панике, и их поведение легко предсказать. Можно выделить трейдеров и средних инвесторов по объему их сделок и частоте выдачи ордеров.

Эта категория игроков размещением ордеров поддерживают ликвидность определенных активов на рынке, а также уменьшают размер спреда.

Такая деятельность довольно рискованная, поэтому маркет-мейкеры используют специальные алгоритмы для установки двусторонних ордеров в своей работе. Криптовалютные биржи поощряют участников рынка льготными комиссиями, что дает им возможность заключать сделки в разных направлениях.

В эту категорию входят трейдеры и торговые роботы, которые открывают значительное количество транзакций в течение одной биржевой сессии с коротким сроком исполнения. Эта категория биржевых игроков получает прибыль в результате торговли внутри спреда.

Примерно это выглядит так: после анализа биржевого стакана на криптовалютной бирже скальпер размещает ордер с лучшей ценой Bid и практически одновременно вместе с ним ордер Ask. Если момент правильно рассчитан, то прибыль от сделки значительно превысит размер комиссии.

Высокочастотные торговые роботы

Из-за почти мгновенного выполнения ордеров высокочастотных роботов довольно трудно заметить в стакане криптовалютной биржи, но они четко видны в ленте сделок. Роботы работают по специальным алгоритмам и характеризуются очень высокой скоростью вычислений.

Что анализировать в биржевом стакане?

Если вы анализируете биржевой стакан, вам необходимо обратить внимание на следующие вещи:

Чтение данных ленты, отслеживание ордеров, объем которых превышает средний. Большой ордер рассматривается в контексте его выдачи. Это заслуживает внимания в таких случаях:

2. Дубликаты ордеров

Дилеры очень крупного рынка в связи с отсутствием возможности открытия позиций на внебиржевом рынке вынуждены использовать различные мошенничества для набора позиций в биржевом стакане, чтобы их не было видно. Одним из таких методов является включение алгоритма, который покупает / продает определенное количество партий лотов по рыночной цене через определенные промежутки времени. Это может быть равный объем через фиксированный интервал времени или изменяющийся (10, 20, 30 лотов) через случайные интервалы (например, в диапазоне 3–20 с).

Анализ стен и заказов помогает лучше понять рынок и настроение игроков. Тем не менее, стоит знать следующее: на рынке криптовалют цена движется в большинстве случаев по просьбе крупных игроков. Их также называют китами. Миллиардеры могут вводить в заблуждение по ложным ордерами. Представьте, трейдер открывает график ордеров и видит это:

Новички подумают, что это сигнал к продаже монеты, и поторопятся избавиться от нее. Но, скорее всего, мы видим ложную стену. График неестественен и создан явно с целью психологической манипуляции. Красная волна слишком большого размера. Такие волны появляются, когда намечается какое-то негативное событие, в связи с чем пользователи начинают продавать монеты в больших количествах.

В этом случае крупные игроки размещают поддельные ордера, которые вряд ли будут полностью выполнены. Не профессиональные трейдеры в панике попытаются избавиться от монеты, тем самым невольно сбивают цену до уровня, который «киты»* откупят. Тогда цена снова вырастет и привлечет новых «хомяков». И так далее…

* Термин «кит» часто используется для описания игроков с большими деньгами.

4. Спрос и предложение

По спросу или предложению можно судить о настроении игроков на рынке. Если спрос превышает предложение, то рынок выглядит как бычий, или скоро изменит тренд на этот. Если предложений больше, чем покупателей, то цена, вероятно, упадет, и тогда это медвежий рынок.

Эффективность использования биржевого стакана:

Десять лет назад трейдеры не представляли свою работу без использования данных котировочного журнала. Но в настоящее время эффективность криптовалютных отчетов ставится под сомнение. С каждым годом на рынке появляются все более сложные торговые стратегии, демонстрирующие их надежность и прибыльность. В связи с постоянным совершенствованием подходов к торговле участники рынка с меньшей вероятностью прибегают к использованию журналу котировок ордеров.

Сегодня также многие трейдеры больше не находят полезной таблицу Журнала ордеров, и есть несколько веских причин:

Биржевой стакан — настоящий помощник для дневного и свинг-трейдера. Среднесрочная и долгосрочная торговля не подразумевает использование этих инструментов, но понимание информации в стакане может помочь улучшить оценку ситуации на рынке и выбрать моменты открытия сделок с наилучшим соотношением риска и прибыли.

Зафиксировав и запомнив структуру манифеста, вы можете приобрести навык использования биржевого стакана на уровне, который будет достаточен для целенаправленного увеличения прибыльности и стабильности вашей собственной торговли.

Источник