Что способствовало развитию первых акционерных коммерческих банков
Акционерные коммерческие банки были частными банками, организованными в форме акционерных компаний. В терминах своего времени это были банки краткосрочного кредита, которые привлекали с денежного рынка заемные средства сроком до одного года и помещали их в активные операции на аналогичный срок. Эти банки специализировались в первую очередь на кредитовании крупных предприятий, фирм и компаний.
Типы банков и фондовый рынок
Фондовый рынок был важной сферой деятельности дореволюционных коммерческих банков, однако степень активности каждого банка в этой сфере зависела от его специализации. По структуре операций коммерческие банки в разной степени несли черты двух исторических типов банков.
Большинство российских коммерческих банков являлись типичными для данной эпохи депозитными банками, которые через вклады аккумулировали свободные капиталы и помещали их в учет векселей и ссуды для оборотного кредитования торговли и промышленности. Быстрый оборот средств по векселям и краткосрочным ссудам гарантировал платежеспособность банка перед вкладчиками. Надежная репутация такого учреждения была главным фактором привлечения депозитов. Банк такого типа был мало связан с рынком ценных бумаг, его акции не котировались на бирже. Депозитный банк формировал фондовый портфель преимущественно из государственных и гарантированных правительством ценных бумаг для хранения части резервного капитала.
Другой тип банка получил развитие в Петербурге. Столица была центром фондового рынка страны, поэтому петербургские банки в период биржевого подъема получали существенную часть валового дохода за счет операций с ценными бумагами. Вся структура операций банка такого типа, получившего уловное название «деловой», была приспособлена к повышенной активности на фондовом рынке. В эту систему операций входила не только купля-продажа ценных бумаг, но и онкольные ссуды, корреспондентские счета. Деловые банки практически не привлекали вклады, их ресурсная база в основном состояла из собственных средств и кредитов по корреспондентским счетам от других банков. Акции всех деловых банков были «голубыми фишками» на бирже.
К деловым банкам относились в первую очередь три петербургских банка — Международный, Учетный и ссудный и Частный. Петербургские правления других банков также имели ярко выраженную ориентацию на фондовый рынок. В то же время обширные филиальные сети столичных банков в провинции развивались как обычные депозитные банки. К такому же депозитному типу относятся большинство региональных банков, включая почти все коммерческие банки Москвы.
Ценные бумаги были задействованы в различных сферах деятельности банка. С исторической точки зрения данная проблема представляет интерес в четырех аспектах: 1) основные капиталы банков, 2) фондовые портфели банков и резервные капиталы, 3) банковские ссуды под залог ценных бумаг, 4) комплекс операций, характерный для банков—агентов фондового рынка (курсовые операции, онкольное кредитование, эмиссионные операции). Рассмотрим каждый их них подробнее.
Основные капиталы банков и фондовый рынок
Ценные бумаги акционерных банков являются важной частью любого фондового рынка. В дореволюционной России коммерческие банки выпускали на рынок исключительно акции. Номинал акций почти всех коммерческих банков был 250 рублей. Исключений из этого правило было немного. Более низкий номинал могли иметь акции дополнительных эмиссий. Акции номиналом в 200 руб. были у нескольких не самых крупных банков, например, Московского Учетного, Киевского Промышленного, Тифлисского коммерческого. Крупный номинал имели паи Московского Купеческого (5000 руб.), Одесского учетного банков (1000 руб.).
Наибольший рост рыночной цены акций коммерческих банков наблюдался во время биржевого ажиотажа в середине 1890-х гг., тогда как биржевой подъем накануне Первой мировой войны выглядел несколько более скромно. Например, акции Петербургского Учетного и ссудного банка доходили до 878 руб. в августе 1895 г., в период кризиса падали до 329 руб. (январь 1902 г.), а в период с 1910 по 1912 г. котировались в диапазоне 500-540 руб. [6]
Из других интересных цифр стоит отметить, что паи Московского купеческого банка в 1896 г. продавались на бирже по цене от 16000 до 17000 руб. Высоким был курс акций крупнейшего в тот период Волжско-Камского банка — до 1375 руб. Акции других банков торговались в 1896 г. в основном в диапазоне 500-700 руб., а в 1910-х гг. 350-550 руб. [7]
Фондовые портфели банков и резервные капиталы
Банковские ссуды под залог ценных бумаг
В дореволюционный период в балансе любого коммерческого банка самой крупной статьей, связанной с фондовым рынком, являлись ссуды под залог ценных бумаг. В практике российских коммерческих банков основными залогами по ссудам были: во-первых, государственные и правительством гарантированные ценные бумаги (государственные займы и ценные бумаги железнодорожных компаний); во-вторых, негарантированные правительством ценные бумаги (акции частных компаний, займы городов, ипотечные бумаги); в-третьих, товары и товарные документы.
Независимо от залога ссуда могла быть срочной или бессрочной. Срочные ссуды в банках краткосрочного кредита выдавались на определенный срок: например, на шесть, девять или двенадцать месяцев. Ссуды бессрочные, или онкольные, помещались на текущий счет клиента, ими можно было пользоваться по мере необходимости, уплачивая проценты только за ту часть средств, которая была реально задействована в кредитовании.
Онкольные ссуды зародились в начале 1870-х гг. и окончательно сформировались в банковской практике в 1880-е гг. В начале XX в. эта операция почти полностью вытеснила обычные срочные ссуды, т.к. из-за низкой ликвидности последние оказались менее удобными как для банков, так и для клиентов. Этот переход от обычной срочной ссуды к ссуде-текущему счету было важной общей тенденцией развития банковского дела в этот период.
Совершенно другое явление — онколь под залог частных ценных бумаг в петербургских банках, где он был средством раскручивания биржевой спекуляции. Такой онколь был характерной чертой в деятельности всех банков, работавших в столице, включая петербургские отделения московских банков.
Механизм этой операции был следующим: требовалось купить у банка ценные бумаги, чаще всего промышленные акции, затем отдать их банку в залог по онкольной ссуде, получить ее, купить еще акций, за их счет увеличить залог и расширить кредит, опять докупить акций, и т. д. При биржевом подъеме, когда курсы ценных бумаг постоянно повышаются, можно было существенно заработать на курсе. Главная задача здесь, как и при любой биржевой игре — вовремя остановиться.
Для деловых банков поощрение спекуляций клиентов было частью их системы размещения на фондовом рынке акций промышленных предприятий. Первоначально банки создавали синдикат, который брал на себя реализацию эмитируемых акций. Когда ценные бумаги начинали небольшими порциями поступать на биржу, необходимо было создавать условия для повышения их цены: помимо всего прочего требовалось убедить публику в ценности новых акций. Поэтому продавая акции, банки одновременно начинали принимать их в залог по ссудам. Так ценные бумаги оказывались центральным объектом деятельности банка, вокруг которого разворачивались эмиссионные, кредитные и курсовые операции.
Коммерческие банки как агенты фондового рынка
и процесс универсализации банковского дела
Комплекс курсовых и комиссионных операций в сочетании со спекулятивным онколем был «визитной карточкой» операций петербургских деловых банков. Прибыль по курсовым и комиссионным операциям составляли доход банка, полученный за пределами кредитных операций. В 1890-е гг. у петербургских банков в эти операции было помещено до 40% активов, и они приносили до половины валового дохода.
1890-е гг. были особым периодом в экономической истории России. Именно к этому периоду относились первые достижения дореволюционной индустриализации. В это десятилетие на фондовом рынке впервые появились новые относительно массовые ценные бумаги — акции промышленных предприятий. Деловые банки — к тому моменту крупные биржевые агенты с многолетней историей — стали активно работать с этими ценностями, как с обычной быстрорастущей ценной бумагой. В самом конце XIX в. промышленные акции становятся главным спекулятивным материалом.
Уровень прибыли от курсовых операций в 1890-е гг. действительно был беспрецедентный: например, у Частного коммерческого — до 36% валового дохода в 1894 г., у Международного коммерческого — до 32% в 1894 г., у Учетного и ссудного банка — до 26% в 1898 г. [16]
Система банковских операций, нацеленная на получение прибыли от деятельности на фондовом рынке не ограничивалась только куплей-продажей ценных бумаг. Важной частью этой системы являлись активные операции другого вида — комиссионные. В частности, за комиссионными доходами по корреспондентским счетам у деловых банков скрывались не только обычные межрегиональные переводы между крупными агентами финансового рынка — банками, другими финансово-кредитными учреждениями, крупными торговыми компаниями и т.д., — но и принятые на себя банками поручения по реализации акций новых промышленных предприятий. В балансах банков счет “Корреспонденты лоро, обеспеченные негарантированными ценными бумагами” характеризовал интенсивность синдикатских эмиссионных операции банков. Балансовые остатки по этому счету у петербургских банков в разы превышают остатки по этой статьей у всех остальных российских банков.
В 1899 г. разразился биржевой кризис, ставший началом длительного экономического спада. Возникшие трудности стали первой проверкой на прочность для новых отраслей экономики и связанных с ними банков. Ценные бумаги акционерных обществ резко пошли вниз. В начале кризиса петербургские банки вынуждены были списывали огромные убытки от операций с ценными бумагами. Обесценившиеся акции обществ, созданных в 1890-е гг., осели в портфелях банков, которые теперь оказались связанными с промышленностью в буквальном смысле этого слова.
Другие петербургские банки находились в сходной ситуации. В первое десятилетие XX в. банкам пришлось не только приводить в порядок взаимоотношения со своими приобретениями, но и вырабатывать новые правила, нацеленные на страхование рисков при работе с промышленными предприятиями и их ценными бумагами.
Накануне Первой мировой войны облик коммерческих банков существенно меняется. Крах фондового рынка на рубеже XIX-XX вв. заставил банковскую систему сосредоточиться на кредитных операциях. Только с новым экономическим подъемом в 1910-х гг. доля операций с ценными бумагами в банковских балансах вновь начинает расти, однако дисбаланса в структуре операций, характерных для 1890-х гг., в банковской системе уже не наблюдается.
В предвоенный период главным типом учреждения краткосрочного коммерческого кредита становится универсальный банк, который равномерно распределял активы между учетом векселей, онкольными ссудами и операциями с ценными бумагами. Такой банк кредитовал торгово-промышленный оборот и участвовал в финансировании основного капитала новых и преобразуемых акционерных обществ. В пассиве универсального банка сочетались небольшие собственные средства, депозиты и средства, привлекаемые с российского и международного рынков межбанковских кредитов. Крупные универсальные банки активно работали не только на внутреннем финансовом рынке, но и за рубежом.
Именно такими были в 1914 г. пять самых крупных банков по размеру активов: Русско-Азиатский, Русский для внешней торговли, Международный, Азовско-Донской и Русский Торгово-промышленный. Правления всех из них располагались в Петербурге.
Универсальные банки предвоенного периода отличались разным происхождением. Прежде всего, в эту категорию входят бывшие деловые банки, эволюционировавшие в универсальные. Чтобы развить учетно-ссудные операции и привлечь вклады, многим из них пришлось создать обширные филиальные сети в провинции. Примерами таких банков являлись Петербургский Международный, Русский для внешней торговли, Русский Торгово-промышленный банки. Далее, прочные позиции в банковской системе заняли новые банки, часто преобразованные из проблемных банков или бурно развивавшихся банкирских домов. Эти новые банки сразу же заявили о себе как универсальные учреждения. Таковы Русско-Азиатский с правлением в Петербурге, а также новые московские банки — Соединенный, банк «И.В.Юнкер и К о » и Московский банк Рябушинских.
Крупные банки, сохранившие приверженность традиционной модели XIX в., в начале нового столетия начинают сдавать позиции (Волжско-Камский и Московский Купеческий банки). Мелкие банки, не внесшие существенных изменений в модель операций, сохранили свои места во второй десятке рейтинга. Например, типичным деловым банком остался Петербургский Частный банк, операции Петербургского Учетного и ссудного банка стали более универсальными в плане развития традиционного кредитования, однако фондовый рынок все же приносил ему существенно бóльшую долю дохода, по сравнению с крупными универсальными банками. Депозитные московские банки — Торговый и Учетный — оставались стабильными кредитными учреждениями, однако их клиентская сеть практически не прирастала, наметился застой в развитии.
Таким образом, процесс универсализации банковского дела происходил прежде всего в форме наращивания деловыми банками операционного арсенала банков депозитных. Обратный процесс у депозитных банков также имел место, но был значительно менее выражен. Очевидно, что универсальный банк накануне Первой мировой войны становится наиболее передовым учреждением, и банки, придерживающиеся традиционных операционных моделей, начинают не выдерживать конкуренции.
§ 2. Основные этапы в развитии акционерных коммерческих банков. — Коммерческие банки до начала 90-х годов. — Коммерческие банки в период подъема 1893—1899 г.г. — Коммерческие банки во время кризиса 1899—1902 г.г. и последующей депрессии. — Коммерческие банки в 1907—1913 г.г. — Коммерческие банки во время войны.
§ 2. Переходя к рассмотрению операций акционерных коммерческих банков и их роли в народном хозяйстве, мы должны раньше всего отметить, что за 54 года своего существования эти банки пережили в своем развитии несколько стадий.
В течение первых 25—30 лет своего существования до начала 90-х годов прошлого столетия акционерные коммерческие банки не были достаточно сильными учреждениями и не играли особенно крупной роли в народном хозяйстве. Удельный вес этих банков на денежном рынке по сравнению с Государственным банком в это время был относительно невелик. На 1 января 1890 г. у всех акционерных коммерческих банков в совокупности имелось вкладов и текущих счетов на 230,1 мил. руб. и в учете и ссудах ими было помещено 323,2 мил. руб.2). К этому времени вклады и текущие
\’) По данным „Сводного баланса» на 1 января 1917 г.
счета, не считая вкладов казны доставляли в Государственном банке 389,3 мил. руб., т.-е. превышали вклады в коммерческих банках, а учетно-ссудная операция была в Государственном банке лишь на 60—65 мил. руб. меньше этой операции по всей системе коммерческих банков в совокупности. В то же время на протяжении 18—19 лет, а именно с 1874—1875 г.г. до 1891—1892 г.г.
Это видно из следующего сопоставления. Всего состояло:
Как видно из этих данных, в учете и ссудах у банков было помещено на 1 января 1874 г. — 337,7 мил. руб., а на I января 1892 года — 345,8 мил. руб. Даже сводный баланс коммерческих банков, отражающий целый ряд оборотных статей, возрос за это время лишь с 517,6 мил. руб. до мил. руб. На протяжении 18—19 лет банковская система как бы застыла. Она не получала нового притока средств и не могла расширять своих кредитов. ©
Значительный сдвиг в развитии коммерческих банков наступает в 1893—1894 г.г., когда Россия вступила в полосу хозяйственного подъема, продолжавшегося, как известно, до
1899 г. ‘)- На протяжении этого периода времени операции коммерческих банков быстро развиваются, как это видно из следующих сопоставлений. Всего состояло:
На протяжении 6 лет коммерческие банки получают таким образом, возможность влить в оборот в порядке учета и ссуд новые средства на сумму около 360 мил. руб. Их капиталы, вклады, их общий баланс возрастают почти вдвое. Между тем, коммерческие операции Государственного банка за те же 6 лет остаются почти на одном и том же уровне. В учетно-ссудной операции Государственного банка было помещено: на 1 января 1893 г. —167,3 мил. руб., на 1 янв. 1895 г. — 362,0 мил. руб., на 1 янв. 1897 г. — 373,1 мил. руб., а на 1 янв. 1899 г. — 274,8 мил. руб. К началу 1899 г. удельный вес на денежном рынке в области коммерческого кредита явно передвигается в сторону акционерных коммерческих банков. На 1 янв. 1899 г. ими помещено в учетноссудных операциях почти в 3 раза больше средств, чем Государственным банком.
В 1899 г. в России наступил общий торгово-промышленный кризис, продолжавшийся до 1902 г.
Удар, который был нанесен коммерческим банкам торгово-промышленным кризисом 1899—1902 г.г., привел в то же время к изменению их взаимоотношений с Государственным банком и к падению их относительной роли на денежном рынке. Между тем как активные операции коммерческих банков остаются в эти годы стационарными, учетно-ссудная операция Государственного банка обнаруживает как раз за это время быстрый рост. У Государственного банка было помещено в учете и ссудах (в мил. цубЛ:
Известная часть этого роста операций Государственного банка приходится на те кредиты, которые Государственный банк был вынужден открыть коммерческим банкам133).
его учетно-ссудные операции возросли за те же годы почти на JOO мил. руб. Это, очевидно, указывает на то, что Государственный банк в этот период, вообще, более широке развивал свои коммерческие операции. К началу 1902 г. помещения коммерческих банков в учетно-ссудных операциях превышают соответствующие помещения Государствен- ного банка уже не в 3 почти раза, как это было перед кризисом, а всего лишь в П/2 раза.
В течение 1902—1903 г.г. операции коммерческих банков несколько развиваются, но затем банки до 1906 г. вновь попадают в полосу застоя. Соответствующие данные для этого периода — следующие:
Хозяйственная депрессия закончилась в 1908 г. По мнению исследователей конъюнктуры, новый подъем начинается с 1909 г.J), но в области развития операций коммерческих банков полоса подъема начинается несколько раньше (как это, между прочим, было отчасти и перед подъемом 90-х годов). Уже с 1907 г. возобновляется рост учетноссудных операций банков, прилив вкладов, общий рост балансов и т. д. С этого времени, до нашла войны акционерные коммерческие банки переживают полосу исключительно быстрого развития. В это время они вырастают
0 См. С. П#рвуни*н, унм. #*ч., «гр. 184.
в мощные институты. О ходе их развития в этот — наиболее благоприятный для них — период говорят следующие сопоставления:
За рассматриваемый 7-летний период акционерные коммерческие банки, как видно из этих данных, сильно развили свои операции.
В этот же период произошло решительное изменение во взаимоотношениях Государственного банка и акционерных коммерческих банков и в их относительном удельном весе на денежном рынке, тот сдвиг, о котором нам уже приходилось говорить в предыдущей главе. Государственный банк был оттеснен от непосредственного кредитования торгово-промышленного оборота, и это кредитование сосредоточилось, главным образом, в руках акционерных коммерческих банков. Значительную часть тех средств, которые Государственный банк вливал в коммерческий оборот, он проводил через те же коммерческие банки. Об этом сдвиге говорят следующие цифры. На 1 января 1914 г. в^го было помещено в учетно-ссудных операциях (в мил. р.):
по Государственному банку 1.672,
в том числе в его непосредственных операциях 584,3
по акционерным коммерческим банкам 3.161,9
Таким образом, к этому врежни учетно-ссудные операции акционерных коммерческих банков превосходили соответствующие операции Государственного банка по непосредственному кредитованию торгово-промышленного оборота почти в 5112 раз. В то же время операции коммерческих банков по учету и ссудам в 3 с лишком раза превосходили соответствующие операции других учреждений краткосрочного кредита.
Начавшаяся в 1914 г. война не приостановила роста операций коммерческих банков. Лишь в первые месяцы после объявления войны банки оказались вынужденными прибегнуть к усиленному позаимствованию средств из Государственного банка, так как вслед за объявлением войны произошел некоторый отлив вкладов из коммерческих банков. Но уже в последние месяцы 1914 г. прилив вкладов в частные банки возобновляется, и в течение 1915 г., и в особенности в течение 1916 и 1917 г., он происходит в усиленных размерах. В связи с этим акционерные банки получают возможность усилить помещение средств в учете и ссудах и их операции продолжают быстро расти.
Этот рост можно видеть из следующих сопоставлений:
Несмотря, однако, на то обстоятельство, что операции коммерческих банков в течение 1914 —1917 г. г. продолжают
расти, было бы неправильно рассматривать этот период в деятельности коммерческих банков, как простое продолжение периода подъема 1907— 1913 г.г., ибо между этими двумя полосами в развитии комерческих банков существует лишь внешнее сходство. Развитие операций коммерческих банков в период войны имело в своей основе явление бумажно-денежной инфляции. Рост оборотов, рост депозитов и актизных операций представляли собой по существу нездоровое разбухание, а отнюдь не процесс нормального развития. Кроме того, как мы увидим дальше, в течение этого периода положение коммерческих банков крайне осложнилось, с одной стороны, вследствие того, что они были втянуты в процесс финансирования войны и их портфели переполнились облигациями военных займов, а с другой— вследствие тог©, что они, имея активы, выраженные в обесценивавшихся бумажных деньгах, имели у себя на пассиве крупную задолженность иностранным банкам в более стабильных валютах. Вот почему положение коммерческих банков накануне Октябрьской революции было по существу далеко не блестяще, несмотря на внешнее благополучие большие прибыли, выраженные в бумажных деньгах, и рост курсов их акций. Октябрьская революция и последовавшая за ней национализация банков избавили русские акционерные коммерческие банки от необходимости подсчитать результаты своих номинальных прибылей и подвести итоги тем изменениям, которые внесла в их положение бумажно-денежная инфляция. Но на основании того, что произошло под влиянием той же бумажно-денежной инфляции с депозитными банками Германии, которые уже сделали указанные подсчеты, а также с банками Италии и Франции, у которых этот подсчет еще впереди, можно с определенностью сказать, что к августу-сентябрю 1917 г. русские коммерческие банки потеряли значительную часть своих средств и уже далеко не имели того удельного веса в народном хозяйстве, который они имели накануне войны.
История банковской системы. Часть III
Одним из важных событий уходящего 19-ого столетия стала денежная реформа, проведенная в 1895-1897 годах при министре финансов Сергее Витте. По итогам этого преобразования был установлен золотой стандарт (свободный размен рубля на золото) и значительно укреплена национальная валюта, что способствовало развитию банковского дела и расширению иностранных капиталовложений. Также в результате реформы Государственный банк получил эмиссионное право выпуска банкнот, обеспеченных золотом.
Смена власти в стране внесла некоторые коррективы в деятельность финансовых органов. После Октябрьской революции 1917 года Государственный банк стал называться Народным банком Российской Республики, затем – Народным банком РСФСР, который находился в ведении Народного комиссариата финансов РСФСР. К концу 1918 года на территории страны функционировало порядка 200 филиалов учреждения. Банк осуществлял операции по кредитованию и финансированию за счет бюджетных ассигнований предприятий и вел безналичные расчеты между ними. В 1919 году в систему банка вошли народные сберегательные кассы, некоторое время находившиеся в ведении Наркомфина.
Разгоревшаяся гражданская война и политика военного коммунизма привели к свертыванию операций банка: национализированные предприятия стали пользоваться прямым бюджетно-сметным финансированием. Введение продразверстки ликвидировало необходимость в кредитовании хлебозаготовок, а сферу товарно-денежных отношений заменил натуральный обмен. В таких условиях деятельность банка стала бессмысленной, и в январе 1920 года Народный банк РСФСР был упразднен, а его активы и пассивы переданы Наркомфину.
Банковская система 20-ые годы XX века
В момент перехода властей к новой экономической политике в 1921 году возникла вполне понятная необходимость реабилитации полностью разрушенного рыночного механизма. Первым шагом на пути преобразований была организация Государственного банка РСФСР в октябре того же года. Впоследствии, после образования СССР, его переименовали в Государственный банк СССР.
Госбанк первоначально был задуман как центр денежных расчетов и краткосрочного коммерческого кредитования, однако монопольное право выпуска червонцев, предоставленное ему в период денежной реформы 1922–1924 годов, превратило организацию в Центральный эмиссионный банк РСФСР – СССР. На него были возложены обязанности по регулированию денежного обращения в стране, накоплению золотого запаса и авуаров иностранной валюты. Таким образом, появление Государственного банка в таком виде положило начало формированию в стране двухуровневой кредитнобанковской системы.
Мариупольское отделение Госбанка СССР
В 1922 году для кредитования и финансирования советской промышленности на акционерных началах был создан Промышленный банк, позднее переименованный в Торгово-промышленный банк. Его акционерами стали тресты, синдикаты и даже частные лица. В конце того же года появился Российский коммерческий банк в форме акционерного общества с участием шведского капитала. Этот банк проводил операции по кредитованию экспертно-импортных операций и международным расчетам.
В 1924 году акции Российского коммерческого банка полностью выкупил Наркомфин СССР, и на этой базе организовал Банк для внешней торговли СССР, или Внешторгбанк. Первоначально в его функции входило выполнение расчетных операций по неторговым платежам советских государственных и общественных организаций, частных лиц за границей и зарубежных юридических и физических лиц в СССР. В дальнейшем Внешторгбанку были переданы дела по кредитованию внешней торговли, валютным операциям и международные расчеты по внешнеэкономическим сделкам.
В 1924 году в связи с развитием электрификации страны был основан Электробанк, цель которого заключалась в кредитовании и расчетно-кассовом обслуживании предприятий, эксплуатировавших электростанции. Через 4 года Электробанк объединили с Торгово-промышленным, а в целях расширения операций по финансированию индустриализации народного хозяйства был выделен Банк долгосрочного кредитования промышленности и электрохозяйства.
Таким образом, к началу второй половины 20-х годов в СССР сложилась классическая двухуровневая кредитно-банковская система, в центре которой находился Госбанк СССР. Он управлял денежным оборотом и обеспечивал стабильность национальной валюты, регулировал процентную ставку, резервные требования и устанавливал валютные котировки.
Пиком развития банковско-кредитной системы периода НЭПа можно считать 1926 год, когда было свыше 400 самостоятельных (в основном акционерных) банковских учреждений, активно функционировавших, по всей стране. Это была «вторая волна» коммерческих банков в России.
Монополизация банковской системы
Со второй половины 20-х годов в связи с ускоренными темпами индустриализации, свертыванием НЭПа и насильственными методами коллективизации сельского хозяйства в руководство хозяйственной жизнью страны последовательно стали внедряться административно-командные методы. Новые условия и методы управления экономикой естественно должны были опираться на подчиненную единому центру кредитно-финансовую систему.
На рубеже 20-30-х годов коммерческие банки свертывали свою деятельность и самоликвидировались. Окончательная ликвидация двухуровневой банковской системы завершилась кредитной реформой 1930 года, главная цель которой – ликвидация коммерческого кредита и вексельного обращения, внедрение целевого характера банковского кредита и сосредоточение всего платежного оборота в Госбанке СССР. Все это привело к тому, что банковская система стала одноуровневой, строго иерархической и централизованной. Формально все банки считались самостоятельными, но административно подчинялись Наркомфину и Совету народных Комисаров СССР. Иными словами, государство монополизировало банковское дело.
Советская монета 1940-ого года
В период Великой Отечественной войны структура банковской системы пополнилась полевыми отделениями Госбанка, осуществлявшими кассово-денежное обслуживание воинских частей, а также учет и хранение трофейных валютных ценностей. Кредитные же операции Госбанка носили безвозвратный характер и использовались на развитие военной и тяжелой промышленности. При этом задолженность предприятий и организаций по кредитам банка, выданным до оккупации, была списана, а вклады населения восстановлены за счет госбюджета.
Сложившаяся кредитно-банковская система функционировала в таком виде до конца 50-х годов.
Реформаторская перестройка управления страной Н. С. Хрущева
Реорганизация кредитно-банковской системы была проведена весной 1959 года: были ликвидированы Сельхозбанк и Цекомбанк с их местными отделениями. Промбанк преобразовали во Всесоюзный банк финансирования капитального строительства, или Стройбанк. В нем проводились все операции по финансированию и долгосрочному кредитованию капитального строительства в промышленности, в торговле, на транспорте, в жилищно-коммунальном хозяйстве и в строительстве культурно-бытового назначения.
Кроме того, В 1960 году Госбанку были переданы операции финансирования капитальных вложений совхозов и долгосрочного кредитования колхозов. В то же время из главного банка страны было изъято несколько банковских операций, касающихся кредитования внешнеторгового оборота и международных расчетов (ими занялся Внешторгбанк, находившемуся в введении Госбанка). Такая реформа еще больше укрепила централизацию финансовых дел в стране.
Значок «Отличник Госбанка», утвержденный в 1942 г. Входит в перечень ведомственных знаков отличия в труде, дающих право на присвоение звания «Ветеран труда».
Стремительное развитие международных кредитно-финансовых отношений государств-участников Совета экономической взаимопомощи потребовало появления еще одного банка. Им стал Международный инвестиционный банк (МИБ), чья деятельность началась в 1970 году. Основная работа кредитной организации заключалась в выдаче долгосрочных (до 151 лет) и среднесрочных (до 5 лет) кредитов на строительство и реконструкцию различных объектов в промышленности, энергетике, на транспорте, которые являются стратегически важными для всего содружества и отдельных дружественных государств. Кредиты клиентам банк предоставлял в переводных рублях и в свободно конвертируемой валюте. Основной капитал банка формировался из паевых взносов учредителей, среди которых были такие государства, как Болгария, Венгрия, Польша, ГДР, Чехословакия и Куба. На данный момент обе кредитные организации свернули свои операции.
Кредитные организации СССР за рубежом
В 1960—1970-е гг. отмечалась, помимо того, повышенная активность советских зарубежных банковских учреждений, их развитие. Прежде всего, это относится к Московскому народному коммерческому банку в Лондоне, организованному еще в 1919 г. Как акционерный коммерческий банк, он осуществлял операции на правах английских банковских учреждений. (Его акциями в настоящее время владеют Центральный банк России, Внешторгбанк и другие). В основные функции банка входило проведение международных расчетов РСФСР-СССР с Англией и другими странами и кассовое обслуживание советских внешнеторговых, дипломатических и иных учреждений в Англии.
Кроме того, наиболее крупными зарубежными банками, принадлежавшими СССР, являются: Евробанк (в Париже), Ost-West Handelsbank AG (во Франкфурте-на-Майне), East-West United Bank (в Люксембурге) и Donau-Bank AG (в Вене). Поскольку работа зарубежных советских банков была ориентирована на обеспечение интересов организаций и учреждений СССР, то в связи с распадом союза многие зарубежные банки ныне переживают финансовые трудности, так как не получают возврата предоставленных ранее кредитов и средств по заключенным контрактам с организациями, находящимися на территории стран бывшего СССР. Кроме того, до сих пор не закрыты споры о разделе пассивов и активов этих банков.
Комплекс международных банков на проспекте Академика Сахарова (ранее Новокировский проспект) в Москве.
Таким образом, с 1961 г. до второй половины 1980-х гг. банковская система СССР состояла из Госбанка, подчиненных ему сберегательных касс, Стройбанка, Внешторгбанка и заграничных коммерческих банков, полностью контролируемых Госбанком.
Основными функциями этой системы являлись краткосрочное и долгосрочное кредитование народного хозяйства: расчетно-кассовое исполнение государственного бюджета; осуществление безналичных расчетов; регулирование денежного обращения на основе кассовых планов; пополнение доходов бюджета денежными ресурсами.
Некоторые экономисты отмечают, что благодаря высоким доходам от внешней торговли и устойчивым налоговым поступлениям, госбюджет СССР сводился сравнительно с небольшим дефицитом, не превышавшим 2% от ВВП. Следовательно, был невысокий уровень инфляции и относительная стабильность денежной системы.